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美股複委託及海外劵商(Firstrade)比較

我買美股有用複委託也有用 Firstrade，以下是我使用兩者的心得與建議。

安全感

如果你上網查 Firstrade 的安全性，通常可以找到 Firstrade 是在1997年創立，然後是 SIPC 成員，SIPC 是美國證券投資人保護公司，他們提供美金 500000  保險金。SIPC  不會保護你投資資產，但是在金融危機，劵商現金流動性出問題時，可以提供這筆現金。
Firstrade Securities Inc. is a member of the Securities Investor Protection Corporation (SIPC). SIPC provides up to $500,000 of coverage, with a limit of $250,000 for cash balances.

但是，錢在遠遠的海外，感覺有點不安，如果你有1000萬台幣，你會放多少再 Firstrade？

安全感上，複委託較優。

股利發放

用海外劵商或是複委託買美股，像是 VTI 這類的，都要繳交股利 30% 的稅。Firstrade 配的股利在海外，複委託配股利會匯回你的外幣帳戶，不扣手續費。

投資成本

以國泰世華銀行為例，匯出美金一次到位要800台幣，中間不收其他費用，Firstrade 也不收，國泰複委託手續費為0.35%，800/0.0035 = 228572 台幣。

國泰複委託最低手續費為29美金，以美金匯率29計算，29*29/0.0035 = 240285台幣。

也就是說用24萬投資美股，國泰複委託與 Firstrade 蓋同，但是如果一次投資超過 24 萬，海外劵商較優。

不過，現在國泰複委託定期定股只要 0.3% 手續費，而且可以小額單股投資，800/0.003 = 266666。以 0.3% 手續費計算，一次匯款要超過26萬多才划算。

小額投資人使用國泰定期定股划算度計算

定期定股，一次買一股，以 VTI 每股 200 美金，匯率 29 為例，每月投資 200*29 = 5800元，反之如果要用海外劵商一次要約 23 萬元，等於要存 230000/5800 = 39.65個月，算為40個月，超過3 年。 

你每 3 年才能存到一筆錢，然後買一次美股，能接受嗎？我聽過每月定期定額投資，沒聽過每3年定期定額投資。如果能接受，的確可以存個十年八載的錢，然後賣一次美股，為了省個手續費。

用錢方便性

要用錢，除了領股利，剩下的就是賣股。複委託賣股手續費與買進相同，所以跟上面的計算方式一樣。

Firstrade 匯回一次到位要收 75 美金，以匯率 29 計算，就要 75*29 = 2175 台幣，2175/0.0035=621428台幣，也就是 Firstrade 要一次匯回 621428 台幣以上才比較划算。

Firstrade 有金融卡，每月第一次提款 20000 台幣不用手續費，假設每年提取24萬，以 5% 提取率計算 24 / 0.05 = 480萬，也就是 Firstrade 維持資產價值 480 萬，每月提領 2 萬，可以像是一個配息 5% 的基金。

Firstrade 金融卡用國內提款機提款有些，國內銀行會收錢，我自己用過土地銀行是不用收的。

小小問題就是，當 Firstrade 資產價值低於 25000 美金時，你的 Firstrade 金融卡會被停用，要存夠之後重新申請新的。

結論

  • 沒有安全感問題的話，兩者概同。
  • 小額投資的話，國泰定期定股較優，大額單筆超過27萬投資，海外劵商較優。
  • 用錢方面可以在 Firstrade 存到 480 萬，然後之後用金融卡在台灣提款，不用手續費，搭配複委託配息不用手續費進入國內帳戶，如果真的要大筆賣股，國泰複委託要一次賣 240285台幣，手續費率才可以達 0.35%，而 Firstrade 的部分則要一次賣股匯回超過621428台幣，手續費率才能低於 0.35%。
  • 擔心：不知道 Firstrade 金融卡，每月第一次提款不收費未來是否會改變，也不知道會不會哪一天國內 ATM 通通都要收錢。 

建議

  • 非常有錢人用海外劵商，每筆交易都是大筆，總手續費會較低，另外，如果你極度有錢，也可以用複委託就好，如果配息就能養活你的話。
  • 需要用錢的人，如結論第 3 點，或是用 Firstrade 但是賣股時間拉長，像是每年賣 621428台幣等值的股票當整年生活費，有點像是年配息概念。
  • 不需要用錢的人，可以用複委託，因為領股息當零用錢，不用手續費，美股配息不應太高，因為會被扣 30% 的稅，不值得。
  • 小額投資人，使用國泰定期定股較划算，未來要用錢，可以用美股配息，搭配一次賣出240285台幣等值的美股當生活費。
投資預算(台幣) 建議
每次低於240285使用國泰定期定股
每次介於240285及266666 使用國泰複委託
每次大於266666 使用海外劵商
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